Windows Live Messenger предлагает весь спектр стандартных услуг подобных клиентов: работа с контакт-листом, смайлики, пересылка мгновенных сообщений друзьям, разговор голосом, видеокамера. Среди дополнительных возможностей — телефонные звонки через систему телефонии MCI Web Calling for Windows Live Call. Кроме того, есть возможность пересылки документов и изображений.

Основные возможности Windows Live Messenger:

- Отправить контакту сообщение можно, даже если его нет в сети. Сообщение будет доставлено, когда контакт войдёт в Messenger.
- Выбор различных игр и приложений, к которым можно получить доступ из окна беседы.
- Скины, анимированные аватары, звуковые оповещения. Цветовая схема может быть выбрана для всего приложения, включая окно состояния.
- Совместное использование папок. Функция передачи файлов.
- Звонки компьютера на компьютер и с компьютера на телефон.
- Веб или мобильный интерфейс.